"Dėl Vertybinių popierių rinkos", - įstatymo 39-FZ. Pokyčiai ir komentarai

Šiuo metu yra specialus reglamentavimas vertybinių popierių rinkoje. Įstatymas yra skirtas reguliuoti santykiams, kad iškilti išdavimo ir apyvartą finansines priemones. Dokumente taip pat apibrėžiama formavimo ir funkcionavimo profesionalių dalyvių sandorių savybes. Apsvarstyti tolesnius komentarus įstatymo "Dėl Vertybinių popierių rinkos".

tarpininkavimas

Įstatymas "Dėl rinkos vertybiniai popieriai" (2015) suteikia pagrindinių dalyvių sandorių apibrėžimą ir nustato jų veikimo taikymo sritį. Visų pirma, tarpininkavimas laikomas vykdymą vardu civilinės teisės sandorius dėl finansinių priemonių ar susitarimų klientui, veikdama kaip jų darinių. Šis darbas atliekamas sutarčių kompensuojama pobūdį. Taigi, šalis pirmauja tokios veiklos, vadinamas tarpininkas. Norėdami tapti profesionaliu, jis turi žinoti viską apie akcijų rinką. Įstatymas leidžia už brokeris įsigijimo savo sąskaita nepaduotu ir nustatytą terminą susitarimas, finansinių priemonių suteikiant jiems atitinkamas paslaugas.

svarbus veiksnys

Tarpininkas turi ištikimai vykdyti klientų pavedimus tam jie gavo, analizuoti ir pateikti atitinkamą informaciją apie vertybinių popierių rinkoje. Įstatymas nustato sandorių dėl investuotojų tam prioritetą lyginant su platintoju operacijų metu sutampa veiklą. Jei konfliktas interesai kliento ir tarpininko, iš kurių pirmasis nebuvo pranešta, sukėlė žalą, tarpininkas turėtų mokėti juos pagal taisykles, kurias nustato Civilinis kodeksas.

Teisės ir pareigos

Federalinis įstatymas "Dėl Vertybinių popierių rinkos" leidžia sandoriai ir perkančioji brokeris veikia kaip komercinio atstovo iš skirtingų šalių, kurie nėra verslininkai, įskaitant, jei jis grindžiamas susitarimo turinį. Prievolėms, atsirandančioms pagal sutartį nepasirašė dėl organizuoto prekybos, kiekviena kurių nariai - brokeris, nesibaigia ties kreditoriaus sutapimas ir tam pačiam asmeniui skolininkas, jei jie atliekami trečiųjų šalių arba dėl to, kad įvairiems klientams, įvairių investuotojų interesams. Federalinis įstatymas "Dėl Vertybinių popierių rinkos" neleidžia tokio susitarimo sudarymo, jei jis atliekamas su pavedimo paskirtį, nėra sutarties kaina ar jos nustatymo tvarka. Tuo atveju, pažeidžiant šiuos reikalavimus brokeris privalo atlyginti padarytą žalą.

apskaita finansai

kliento pinigai pervedami į brokerį atlikti atitinkamus sandorius ir sutartis, taip pat gauti tarpininką už juos, turi būti sąskaitą kredito įstaigoje. Tuo pačiu metu jis privalo saugoti įrašus apie kiekvieno kliento finansus ir teiktų ataskaitas. Dėl lėšų, kurios yra ant specialių maklerio sąskaitas, negali atimti dėl komercinio tarpininko pareigų. Jis taip pat neturi teisės stoti į savo finansų, išskyrus atvejus, kai yra numatytas grąžinamoji išmoka ar kredito. Ši nuostata yra nauja dokumento. Šie įstatymo pakeitimai "Dėl Vertybinių popierių rinkos" buvo padaryta norminio akto numeris 281.

papildomai

Makleris, kuris veikia kaip kliringo narys, įsakymu klientui yra atidaryti specialią atskirą maklerio sąskaitą įgyvendinant ar vykdymo atitinkamų įsipareigojimų. Komercinis tarpininkas gali naudoti pinigus savo interesus, jeigu tai numatyta sutartyje dėl paslaugų. Šiuo atveju, tarpininkas privalo užtikrinti atitiktį jos pavedimus klientui šių lėšų ar jų grąžinimo sąskaita. Klientų pinigai, suteikti brokeris su teisę į jų naudojimą, turėtų būti įskaitytos į tarpininkavimo apskaitą atskirai nuo kitų investuotojų sąskaitas.

prekiautojo veikla

Įsitikinti taip pat apibrėžta norminiame akte "Dėl Vertybinių popierių rinkos". Įstatymas nurodo, kad sandorių perkant ir parduodant finansines priemones savo sąskaita ir savo vardu minimi per viešo paskelbimo pirkimui Kaina / pardavimo su pareigos prekybininko veikla pasirašyti atitinkamas sutartis už fiksuotą kainą. Tokie veiksmai gali būti tik juridinis asmuo, veikiantis kaip komercinės įmonės. Pardavėjų taip pat gali būti korporacija, jei reikia galimybės nustatyti teisės aktuose.

niuansai

Be to, nuo dalintojo kaina turi teisę deklaruoti kitus esminius terminus sandoriams. Pavyzdžiui, tai gali būti minimalus ir maksimalus skaičius, laikomas pirkimo / pardavimo, laikotarpis, per kurį aktas bus nustatyti kainą finansines priemones. Be Deklaracijos išvardyti kitų sąlygų pardavėjo nesant turi sudaryti sutartį pagal klientų poreikius. Jeigu tarpininkas nevengia vykdyti šį reikalavimą, tai paduoti į teismą už priverstinio vykdymo pareigos ar žalos atlyginimo.

Forex prekybos agentus

Įstatymas "Dėl Vertybinių popierių rinkos" (2015), nustato sutarčių sąrašą, kurio išvada bus pripažintas šių subjektų veiklą. Ji apima susitarimus:

1. Ar dėl finansinių priemonių tipo darinys, šalių įsipareigojimai, kurie priklauso nuo atitinkamų valiutų ar valiutų porų valstybės ir taikomos pasirašymo, iš kurių yra skirtas suteikti kitokį nei TL temą, gebėjimas prisiimti įsipareigojimus, kurių dydis yra didesnis užstato suteikiamos šių piliečių.
2. Kurio objektas tarnauja užsienio valiuta, laikotarpis įgyvendinimo sąlygas, pagal kurias tas pats. Taigi kreditorius vienoje iš sutarčių veikia kaip kito panašaus susitarimo skolininko. Sąlyga patekti į tokių sutarčių yra teikti fiziniai asmenys (ne individualaus verslininko) galimybę prisiimti atsakomybę, kad vertė yra didesnė nei įkaito perduota forex prekiautojas.

Pasak Federalinio įstatymo "Dėl vertybinių popierių rinkoje" už minėtus sandorius gali atlikti tik atsižvelgiant į valiutą, kuri turi raidinius kodus. Jie nustato vykdomosios valdžios institucija, kuri įgyvendina teikiant viešąsias paslaugas matavimo užtikrinimo sistemą ir lauko funkciją techninių reglamentų.

Administracija finansinių priemonių

Šios veiklos pratybos nereikalauja licenciją, jei jis prijungtas tik su atsakingo asmens vertybinių popierių teisių įgyvendinimą. Ji apima pasitikėjimą valdymo finansinių instrumentų, pinigų skirta iš susijusių sandorių ar perkantysis Komisijai.

įgaliojimai

Federalinis įstatymas № 39 "Dėl vertybinių popierių rinkos" reikalaujama, kad rinkos dalyviai užsiima turto valdymo, nurodyti jų būklę. Jei interesų konfliktas sukėlė klientų nuostolius, atsakingas asmuo privalo atlyginti už jų pačių sąskaita į Civilinio kodekso nustatyta tvarka. Federalinis įstatymas "Dėl vertybinių popierių rinkos" nustato kontrolės institucijų sąrašą. Visų pirma, sakė šalis turi teisę įsigyti finansines priemones ir sudaryti susitarimus, kurie skirtų kvalifikuotiems investuotojams, tik jeigu klientas yra ne.

atsako vadovas

Įstatymas "Dėl Vertybinių popierių rinkos" suteikia pasekmes atsakingam dalyviui pažeidus reglamentų nuostatus skaičių. Tai apima:

1. Įpareigojimas ant centrinio banko prašymu ar klientui įgyvendinti finansines priemones ir nutraukti atitinkamoms darbo sutartims kontrolę.
2. Kompensacija už žalą investuotojo, palaikoma pardavimo ir išeitines susitarimus.
3. Palūkanų mokėjimo nuo sumos, kuria sutartys ar padarė sandoriai buvo sudaryti. Procentinis dydis pagal taisykles nustatyti meno. 395 Civilinio kodekso. Kai teigiamas skirtumas tarp gautos iš finansinių priemonių, nutraukimo ar vykdymo sutarčių pardavimo sumos, o išmokėta ryšium su įsigijimu ir pardavimu, sudarymo, nutraukimo, sutarties vykdymo suma, mokėtina suma palūkanų, neįtrauktos į šio skirtumo.

Ieškinį dėl minėtų reiškinių taikymo gali būti per 1 metus nuo tos dienos, kurią klientui ataskaitos pateikimo datos, nurodant pažeidimus.

Teisės ir apribojimai

Pagal Federalinio įstatymo "Dėl Vertybinių popierių rinkos", vadovas privalo saugoti įrašus apie finansines priemones, kaip kontrolės objektų, už kiekvieną sutartį. Savo nuožiūra, dalyvis supranta visas teisines galimybes, duodamą akcijų. Susitarime dėl patikėjimo valdymas gali būti nustatytas apribojimas teisę balsuoti. Jei jis nėra, asmuo turi pareigas, susijusias su finansinių priemonių, veikiančių kaip atitinkamo sandorio objekto nuosavybės. Jei kontrolė neturi teisės balsuoti, įstatymas "Dėl Vertybinių popierių rinkos" (39-FZ) nustato jam pareigą pateikti informaciją apie steigėjas. Tai būtina dėl ūkio subjektų, kurie turi galimybę dalyvauti visuotiniuose akcininkų susirinkimo / narių sąrašo formavimas.

Be to, iš steigėjo kontrolės prašymu privalo duoti nurodymus už teisės balsuoti įkūrėjas įgyvendinimą. Atsakingas asmuo gali kreiptis į teismą su bet kuriuo reikalavimų, kylančių iš jos veiklos jiems, įskaitant tuos, kurie yra minėtų akcininkų ar savininkų kitų finansinių priemonių dalykai įgyvendinimą. Išlaidas, susijusias su ginčo nagrinėjimo, sumokėta už patikėjimo valdymo objektas.

saugotojas

Kaip ji Federalinio įstatymo "Dėl Vertybinių popierių rinkos" pripažįsta paslaugų teikimą saugojimo sertifikatų ar pereinamųjų ir apskaitos taisykles dėl finansinių priemonių. Depozitoriumas, kuris atlieka skaičiavimus dėl sandorių pagrindu sudaryta sutartis su prekybos arba kliringo įmonių organizatorių, vadinamas sureguliavimo. Asmuo, kuris naudoja minėtas paslaugas, vadinamas indėlininku. Tarp šalių yra deponavimo sutartis. RD įstatymas "Dėl vertybinių popierių rinkos" nustato reikalavimus, kuriuos sutarties numerį. Visų pirma, tai turi būti surašyta raštu. Depozitaras patvirtinti sąlygas, pagal kurias jis veikia, ir kurios veikia kaip neatsiejama sutarties.

Veikla, susijusi su registro priežiūra

Kaip ji pripažino rinkimą, apdorojimą, įrašymą, saugojimą ir teikimą pagal įstatymą informacijos apie finansinių priemonių savininkų nustatytais atvejais. Ši veikla turi teisę naudotis išimtinę juridinis asmuo. Ūkio subjektas atlieka į jo turėtojo pavadinimų registrą. Jie gali veikti kaip profesinės dalyvis sandorių vertybinių popierių rinkoje. Šiuo atveju, ji turi būti licencijuota vykdyti atitinkamą veiklą. Be įstatymų, aktų ir kitų profesionalių dalyvių turėtojas nustatytais atvejais. Diktofonas negali sudaryti sandorius su finansinėmis priemonėmis emitento registre savininkų kurį jis veda. Informacija bazė savininkų yra asmenų įrašymo sistema, kad asmens sąskaitos atidaromos. Ji yra suformuota tam tikru laiku. Registre taip pat saugoma įrašus vertybinių popierių, kurie yra įrašyti į šias sąskaitas, apie naštą ir kitus duomenis, kurių sąrašas yra įsteigta teisės aktų. Turėtojas veikia laikantis centrinio banko aktų nuostatus, jų priimtų taisyklių. Naujausiais reikalavimų centrinio banko nustatytų.

valdžios reguliavimas

veikia rinkos kontroliuojamas valstybės. Šis reglamentas yra atliekamas:

1. Steigimas privalomų reikalavimų įgyvendinti profesionalių dalyvių ir standartų veiklą.
2. Registracija nuosavybės vertybinių popierių ir prospektų, atitikties kontrolė emitentų įsipareigojimų ir sąlygų nurodyta tose dalyse.
3. Licencijavimo veiklos rinkos dalyviams.
4. Formavimas apsaugos savininkų ir laikymosi priežiūrą jų interesų sistemą pagal emitentų ir kitų dalykų.
5. Draudimas ir apribojimas asmenų veikla, vykdoma be licencijos.

specifiškumo leidimai

Licencijavimas veikia dviem būdais. Dalykai gali gauti leidimą įregistruoti arba veikti kaip profesionalus kainą pasiūliusiam pirkėjui. Licencijos išduodamos nuo prašymo pagrindu. Suteikimo leidimą profesinės dalyvį atlikti tarpininkavimo veiklą pareiškėjo prašymu leidžiama tik sudaryti susitarimus, kurie veikia kaip išvestinės finansinės priemonės, pagrindinės turto kurių yra gamyba. Licencijavimo reikalavimai ir sąlygos gali skirtis, priklausomai nuo atliktų proceso operacijas ir sandorius.

Sustabdymas ir nutraukimas leidimų

Šie veiksmai yra dalis centrinio banko įgaliojimų. Tinkami pagrindai atšaukimo gali tarnauti licencijomis:

1. Pareiškimas profesionalių pirkėjų raštu.
2. Pakartotinas ištisus metus, nesilaikymas centrinio banko taisykles.
3. Iš subjekto, turinčio licenciją, į išvardytų Vieningosios adresą nebuvimas.
4. Pakartotinas ištisus metus pažeidimas ataskaitų terminus daugiau kaip 15 dienų (darbo). Terminų, priimtų pagal jį federalinių įstatymų ir reglamentų rinkinys.
5. Pakartotiniai pažeidimai per metus reikalavimai medžiagų ir informacijos, kurių sąrašas yra nustatytas teisinių dokumentų nuostatos.
6. Nutraukimas dabartinę vadovybę profesinės dalyvio darbą. Visų pirma, tai yra apie priimant sprendimą dėl ankstyvo nutraukimo ar sustabdymo vykdomosios (asmens) kūno galias be naujas laikinas arba nesant įgyvendinimo administracinei funkcijai tema, daugiau nei vieno mėnesio paskyrimo neapkraunant juos ant skirtingų dalykų, atitinkamą rinkinį vadovo pareigas reikalavimus ,
7. Pakartotinį pažeidimą per metus profesionalus dalyvis teisės aktų nuostatų vykdymo procese ar vertybinius popierius.
8. Kitos aplinkybės įstatymų ir reglamentų nustatyta tvarka.

Priimdama sprendimą centriniam bankui dėl panaikinimo vykdant profesinę veiklą organizacijai leidimą privalo nutraukti savo įsipareigojimus pagal tuo centrinio banko žinioje nurodytą laikotarpį. Be to, šis laikotarpis gali būti ne daugiau kaip 1 metai. Prievolėms, atsirandančioms pagal indėlių sutartis, turėtų nebevykdo Iki centrinio banko teisės aktų nustatytus reikalavimus.